 |
Использование Технических Индикаторов для Определения Тренда
Из всех рыночных выражений употребляемых трейдерами ни одно не является, возможно, наиболее употребляемым и менее понятным, чем старинная пословица "тренд Ваш друг". Зачастую выражение употребляется, после того как трейдер принял позицию вопреки тренду, и впоследствии потерпел убытки. Раскаяния начинаются в такой ситуации, и многие трейдеры кусают локти не только за потерпевшие потери, но также за то, что не уловили сам тренд.
Чтобы избежать данный часто повторяющийся сценарий, мы предлагаем употреблять несколько технических инструментов для определения тренда, и затем дополнительные индикаторы для увеличения Ваших профитов. Следовать данной стратегии определения тренда важно для успешной торговли в любом рынке, но особенно важно в рынке форекс. Валюты имеют гораздо более распространенную тенденцию двигаться по тренду в связи с долгосрочными макроэкономическими элементами, которые приводят в движение ставки курса, такие как циклы процентных ставок или глобальная трейд неуравновешенность. Валюты также предрасположены к краткосрочным, дневным трендам посредством международного потока капиталов действующего совместно с ежедневными экономическими и политическими новостями.
Как распознать Тренд
В наиболее общем смысле,тренд- это просто-напросто продолженное движение рынка в одном определенном направлении, либо вниз либо вверх. С точки зрения трейдера, данное определение настолько широко, что считается относительно бессмысленным. Более уместное определение тренда - это когда тренд определен, как предсказуемая реакция цены на уровнях поддержки/сопротивления, которые меняются, время от времени. Например, в восходящем тренде определяющим признаком является факт, что цены восстанавливаются, когда они приближаются к уровням поддержки, что, в конечном счете, приводит к новым верхушкам. При нисходящем тренде, совершенно обратное верно - рост цен изменится в обратном направлении при приближении к уровням сопротивления, и новые низы будут установлены. Данное определение выявляет первый инструмент, используемый при определении, установился ли тренд или нет, через анализ уровней поддержки и сопротивления.
Анализ тренд линии зачастую недооценивают, потому что он воспринимается, как чрезмерно субъективный и ретроспективный. Несмотря на то, что оба критичных аргумента верны, они не учитывают реальность того, что тренд линии помогают сосредоточить внимание на исходных ценовых рисунках, фильтрируя сплетни рынка. По этой причине, анализ тренд линии должен быть первым шагом при определении существования тренда. Если анализ тренд линии не обнаруживает видимой тренд линии, это наверняка, потому что таковой не существует.
Анализ тренд линии лучше всего использовать, сперва начиная с более продолжительных отрезков времени (на ежедневных или месячных графиках) и затем переносить их далее в более кратковременные графики (часовые или 4-ех часовые), при которых краткосрочные уровни поддержки и сопротивления могут быть распознаны. Такой подход имеет преимущество подчеркивать наиболее значительные уровни поддержки/сопротивления сначала и менее значительные уровни после. Это помогает понизить шансы следования за краткосрочным срывом тренд линии, в то время как основной долгосрочный уровень таиться вблизи.
Другим типичным прибором, который может быть задействован, для определения наличия тренда, является DMI (Directional Movement Indicator System), разработанная Уеллес Уальдером (Wilder, New Concepts in Technical Trading Systems, c. 1978). Используя DMI, аналитик избегает догадок связанных с определением трендов, а также может предоставить подтверждение трендов выявленных через анализ тренд линии. Система DMI включает в себя ADX (средний индекс направления движений), а также линии DI+ и DI-. ADX используется для определения, торгует ли рынок (учитывая тенденцию вверх или вниз), с показателями выше 25, указывающими тренд в рынке, и ниже 20 -отсутствие определенного тренда в рынке. ADX также является измерением силы тренда - чем выше ADX, тем сильнее тренд. Используя ADX, трейдеры могут определить наличие тренда, и, таким образом, стоит ли использовать исходящий из тренда анализ.
Как и понятно из названия, индикатор DMI лучше всего применять используя обе составляющие индикатора. Линии DI+ и DI- применяются как сигналы входа в сделки. Сигнал покупки образуется, когда линия DI+ пересекает вверх сквозь линию DI-; сигнал продажи возникает при пересечении линии DI- вверх сквозь линию DI+. (Уальдер предлагает употребление "правила крайней точки" для определения сигнала пересечений линий DI+/DI-. Правило утверждает, что при пересечении линий DI+/-, трейдеры должны обратить внимание на крайнюю точку текущего промежутка времени в сторону направления пересечения (высшую точку если линия DI+ пересекает вверх сквозь DI-; низшую если DI- пересекает вверх сквозь DI+). Только в случае прорыва данной крайней точки в последующем периоде торговый сигнал подтверждается.
ADX можно использовать как досрочный индикатор конца/паузы в тренде. Когда ADX начинает двигаться ниже со своего высшего уровня, тренд либо приостанавливается, либо прекращается, сигнализируя выход из текущих позиций и ожидание нового сигнала пересечения линий DI+/DI-.
ГРАФИК 1: ВСКОЧИ НА КОНЯ И ДЕРЖИСЬ.. Если Вы агрессивный трейдер и вступили в позицию по покупке в точке А, и закрываете позицию лишь в точке С, Вы будете вполне довольны результатами. Данные действия могут быть достигнуты при помощи нескольких индикаторов..
Давайте рассмотрим недавний долгосрочный тренд (график 1) и составим анализ тренд линии при помощи системы DMI для того, чтобы отобразить практичность данного метода при применении их во взаимодействии с друг другом. Агрессивный трейдер может предпринять сделку по покупке при нарушении дневной линии сопротивления в 11/12/03 (точка А). Трейдер, ожидающий подтверждения, может ожидать в течении дня, когда линия DI+ пересечет сквозь линию DI-, формируя сигнал покупки. Осторожный трейдер может подождать подтверждения пересечения линий DI+/-, ожидая превышения крайней точки (высшей), в соответствии с правилом крайних точек Уальдера. Данное подтверждение дается на следующий день (11/14/03). Как только рынок движется выше, тестируется нарисованная от низких цен тренд линия поддержки, но поддерживается, занижая ее вескость для возникающего в процессе тренда. Хотя рынок продвинулся выше в соответствии с пересечениями линий DI+/DI- и поддержкой тренд линии, ADX все еще ниже 25 до 12/2/03 (точка B), когда тренд наконец подтверждается. На этой стадии, трейдер должен определить, что это трендовый рынок, и системы следования тренда могут быть применены.
Это подводит нас к рассмотрению дополнительных инструментов, которые могут быть употреблены для максимальной прибыли в трендовом рынке. Мы уже предложили употребление ADX как один из ранних индикаторов окончания тренда. Обратите внимание на то, что от точки B, при первоначальном ее фиксировании над 25, обозначая трендовый рынок, ADX продолжает устанавливать новые вышки до 01/14/04 (точка С), когда он закрывается ниже, что сигнализирует тренд роста, и что пора закрыть сделки по покупке/
Вторым инструментом, применяемым для определения точки выхода и возможном окончании тренда, является параболический индикатор. Параболический индикатор следует за линией цены и развивается в своем темпе увеличения со временем и под влиянием тренда. В результате, параболик (parabolic) непрерывно закрывает цену, и только устойчиво возрастающий рост цены (суть тренда) предотвратит падение цены ниже параболика (parabolic), сигнализируя окончание тренда. График 2 показывает параболический индикатор наложенный поверх прошлого графика. Обратите внимание, что параболик указывает сигнал выхода (точка D) день после первого низкого закрытия ADX.
ГРАФИК 2: ДОБАВЬТЕ ЕЩЕ ПАРУ ИНДИКАТОРОВ.. Здесь был использован параболический индикатор. Сигнал выхода установился один день после сигнала выхода ADX..
Самые обычные отображенные тренд линии так же могли бы быть сигналом окончания тренда. Обратите внимание, что цена прогрессирует над высшей линией канала, тестируя обратно к срыву и затем продвигается к установлению новых вышек. Последующее падение цены обратно ниже высшей линии канала будет сигналом окончания роста. А так же, может быть прорисована иная, подобная параболику линия поддержки, и ее срыв был бы первейшим сигналом окончания роста.
А Как на Счет Кратковременной Торговли?
Те же самые описанные выше инструменты могут быть применены при принятии решений в случае кратковременной торговли, даже если рынок боковой или как говорится без тернда. Хотя рынок, возможно, торгует по долговременному тренду, существует многократное количество меньших, кратковременных имеющих место движений, которые могут быть использованы. (Однако, нужно заметить одно предостережение: трейдеры должны быть на чеку, что происходит на рынке в общем. Если краткосрочные индикаторы ADX показывают трендовый рынок, трейдеры должны быть осторожны при осуществлении сделок, которые противоположны большему, дневному тренду.)
ГАФИК 3: CHART 3: СУТОЧНЫЙ БАЗИС.. На данном часовом графике Австралийского доллара, первоначальным сигналом входа являлась точка А. Вы могли бы держать позицию до точки D, где Вы должны были бы продать, что ликвидировало бы Вашу сделку. Следующим сигналом входа являлась точка АА (по продаже) с сигналом закрытия данной позиции по продаже в точке СС.
Давайте теперь рассмотрим кратковременный пример, используя часовой график Австралийского доллара (график 3). Первоначальным указанием потенциальной торговой возможности является поспешное схождение линий DI+/DI- в момент, зафиксированный в час точки А. Это вызвано резким рывком цены вниз на протяжении того часа. Следующая часовая область срывается и заключает тренд линию сопротивления, ускоряющую скрещение линии DI+ вверх над линией DI-. Исходя из правила крайних точек Уальдера, мы ожидаем превышения предыдущей вышей точки, что произойдет в ближайший час в точке В. На данной стадии, мы наблюдаем за несколькими сигналами, указывающими позицию покупки - срыв тренд линии сопротивления, пересечение линий DI+/DI-, доказательство правила крайней точки, срыв параболика. С движением рынка выше, индекс ADX так же начинает рост, увеличиваясь к точке С и падая к точке D, что образует наш сигнал выхода позиции покупки. Общая поддержка тренд линии и параболика сорваны несколько часов позже, что задает тон для следующего потенциального движения.
Следующий сигнал образуется в точке АА, когда DI- пересекает вверх DI+, что вырабатывает сигнал продажи. Это совпадает с падением цены ниже недавних часовых низов. Индекс ADX начинает движение вверх, что является признаком возможного формирования тренда, и в результате растет выше 25 в точке ВВ, указывая, что тренд установлен, и что параболик последует. Сопротивление тренд линии и параболика затем прерваны и индикатор ADX приостанавливается в точке СС, указывая ранний, но прибыльный выход из сделки.
Тренд Ваш Друг
Получение прибыли посредством рыночных трендов является сущностью употребления тренда. Первым шагом, для того чтобы получить прибыль от кратковременных и долговременных трендов, нужно понимать, что является трендом, и как их распознавать. Следующим шагом, является применение строгой трейдинговой стратегии для определенного тренда. Осознанный подход при употреблении трендового анализа, системы DMI, и параболического индикатора должен помочь трейдерам употреблять большее количество рыночных трендов.
Создатели Брайан Доллан и Кенет Агостино
Первоначально опубликовано в журналеTechnical Analysis of Stocks and Commodities, Сентябрь 2004
© 2004 GAIN Capital Group Все права защищены.
 Следующее:Выбор Правильных Индикаторов
|
|
Логин
Технический Анализ
| Фундаментальный Анализ | Курс Обучение | События
