Prognoza dla euro: Czy spadkowy trend EUR/USD osiągnie nowe minima w 2024 roku?

Kluczowe punkty dla EUR/USD

Kalendarz ekonomiczny: Choć mniej intensywny niż zwykle, nadal zawiera kluczowe publikacje danych i ich rewizje, które mogą wpłynąć na kurs EUR/USD.
Polityka monetarna: Wystąpienia przedstawicieli EBC i Fedu, w tym Jerome’a Powella, będą kluczowe dla traderów, szczególnie w kontekście różnic w podejściu do stóp procentowych i polityki monetarnej.
Trend spadkowy: EUR/USD pozostaje w trendzie spadkowym, z możliwością dalszych spadków w kierunku poziomu 1,0700, jeśli dane gospodarcze ze strefy euro będą słabe, a gospodarka USA pokaże oznaki przyspieszenia.

Analiza fundamentalna EUR/USD

Ubiegły tydzień był pełen zmienności dla pary EUR/USD, gdy traderzy analizowali dane o inflacji CPI w strefie euro, posiedzenie Rezerwy Federalnej USA oraz piątkowy raport NFP.

Ostatecznie to raport NFP z piątku przechylił szalę na stronę niedźwiedzi, a potencjalne ponowne przyspieszenie wzrostu gospodarczego w USA (szczególnie w porównaniu z oznakami spowolnienia wzrostu w strefie euro po drugiej stronie Atlantyku) będzie najprawdopodobniej głównym tematem przewodnim również w tym tygodniu. Przy silnym rynku pracy w USA, który być może nawet zaczyna przyspieszać, traderzy zaczęli przesuwać oczekiwania dotyczące obniżki stóp procentowych przez FOMC w marcu; bez wątpienia pomogła w tym wyraźna uwaga przewodniczącego Fed Jerome’a Powella, że taki ruch jest mało prawdopodobny.

Jak przedstawiono poniżej, kalendarz ekonomiczny dla najczęściej handlowanej pary walutowej na świecie jest być może mniej intensywny niż zwykle, ale wciąż zawiera kluczowe publikacje danych i ich rewizje w Europie, które pomogą traderom ocenić, jak gospodarka strefy euro wypada w porównaniu z gospodarką USA.

Kluczowe dane dotyczące euro w tym tygodniu

Oprócz (głównie drugorzędnych) danych i wydarzeń z USA w nadchodzącym tygodniu, oto kluczowe raporty, na które powinni zwrócić uwagę traderzy EUR/USD:

Poniedziałek:

Bilans handlowy Niemiec (grudzień)
PMI dla sektora usług w strefie euro (styczeń)
Wskaźnik zaufania inwestorów Sentix (luty)
Wskaźnik cen producentów (PPI) w strefie euro (grudzień)

Wtorek:

Zamówienia w niemieckim przemyśle (grudzień)
Dane o zatrudnieniu we Francji (IV kwartał)
Wskaźnik zaufania biznesu i konsumentów we Włoszech (styczeń)
Sprzedaż detaliczna w strefie euro (grudzień)

Środa:

Produkcja przemysłowa w Niemczech (grudzień)
Bilans handlowy Francji (grudzień)
Produkcja przemysłowa w Hiszpanii (grudzień)
Sprzedaż detaliczna we Włoszech (grudzień)

Czwartek:

Biuletyn ekonomiczny strefy euro
Wystąpienie członka EBC Eldersona
Wystąpienie członka EBC Lane’a

Piątek:

Wskaźnik CPI w Niemczech (styczeń)
Produkcja przemysłowa we Włoszech (grudzień)

Choć żadne z tych danych nie należą do najwyższej kategorii oczywistych wskaźników wpływających na rynek, będę uważnie obserwował wszelkie rewizje styczniowych danych PMI, odczyt PPI, sprzedaż detaliczną w strefie euro oraz aktualizacje w biuletynie ekonomicznym EBC, aby lepiej zrozumieć kondycję gospodarki strefy euro. Podobnie warto zwrócić uwagę na wypowiedzi członków EBC i Fed, ponieważ podobieństwa i różnice w ich poglądach na politykę monetarną i stopy procentowe w pierwszej połowie roku będą kluczowym punktem dla traderów EUR/USD.

Analiza techniczna – Dzienny wykres EUR/USD

Źródło: TradingView, StoneX

Mówiąc o najczęściej handlowanej parze walutowej na świecie, EUR/USD zakończyło tydzień prawie 1% niżej, formując na piątkowej świecy wzór Dark Cloud Cover. Jak pokazuje powyższy wykres, para pozostaje w 5-tygodniowym kanale spadkowym, który w nadchodzącym tygodniu może zepchnąć EUR/USD poniżej 50% zniesienia Fibonacciego do nowego minimum w 2024 roku.

Na ten moment ścieżka najmniejszego oporu dla EUR/USD wciąż prowadzi w dół, z możliwością przyspieszenia sprzedaży w kierunku 1,0700, jeśli dane gospodarcze ze strefy euro okażą się słabe lub gospodarka USA wykaże więcej oznak ponownego przyspieszenia. Tylko wybicie powyżej zeszłotygodniowego maksimum w strefie 1,0900 zmieniłoby nastawienie na korzyść byków.

-- Napisane przez Matta Wellera, Globalny Szef Działu Badań

Obserwuj Matta na Twitterze: @MWellerFX

Kontrakty CFD są złożonymi instrumentami i wiążą się z dużym ryzykiem szybkiej utraty środków pieniężnych z powodu dźwigni finansowej. 75% rachunków inwestorów detalicznych odnotowuje straty pieniężne w wyniku handlu kontraktami CFD u niniejszego dostawcy CFD. Zastanów się, czy rozumiesz, jak działają kontrakty CFD i czy możesz pozwolić sobie na wysokie ryzyko utraty pieniędzy. Prosimy o dokładne zapoznanie się z pełnym ostrzeżeniem o ryzyku na stronie, aby w pełni zrozumieć wszystkie związane z tym ryzyka.

FOREX.com jest nazwą handlową StoneX Europe Ltd, a domeną FOREX.com/ie zarządza StoneX Europe Ltd, członek StoneX Group Inc. StoneX Europe Ltd to Cypryjska Firma Inwestycyjna (CIF), zarejestrowana w Departamencie Rejestru Spółek i Syndyka pod numerem rejestracyjnym HE409708, autoryzowana i regulowana przez Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC) na podstawie licencji CIF nr 400/21. StoneX Europe Ltd jest członkiem Funduszu Odszkodowań dla Inwestorów (ICF) i posiada zarejestrowany adres: Nikokreontos 2, 5. piętro, 1066 Nikozja, Cypr.

StoneX Europe Limited jest zarejestrowana w Niemieckim Federalnym Urzędzie Nadzoru Finansowego (Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht, BaFin), wpisana do rejestru BaFin pod numerem 10160255.

FOREX.com jest znakiem towarowym StoneX Europe Ltd, członka StoneX Group Inc.

Dane statystyczne i otrzymane nagrody odnoszą się do globalnej marki Global Forex.com.

Niniejsza strona internetowa korzysta z plików cookies w celu zapewnienia Państwu optymalnych doświadczeń oraz lepszego poznania Państwa preferencji. Korzystając z naszej strony internetowej z ustawieniami przeglądarki umożliwiającymi akceptację plików cookies, wyrażają Państwo zgodę na ich wykorzystanie zgodnie z naszą Polityką Prywatności.

Dzięki uprawnieniom do paszportyzacji StoneX Europe może świadczyć swoje usługi i produkty w następujących krajach Europejskiego Obszaru Gospodarczego (EOG): Austria, Bułgaria, Chorwacja, Czechy, Dania, Estonia, Finlandia, Francja, Niemcy, Grecja, Węgry, Irlandia, Włochy, Łotwa, Liechtenstein, Litwa, Luksemburg, Malta, Niderlandy, Norwegia, Polska, Portugalia, Rumunia, Słowacja, Słowenia, Hiszpania, Szwecja.

Ponadto, StoneX Europe Ltd ma prawo do świadczenia usług inwestycyjnych oraz usług dodatkowych w następującej jurysdykcji spoza UE: Szwajcaria.

Produkty, usługi i informacje oferowane przez StoneX Europe Ltd nie są przeznaczone dla rezydentów innych krajów niż wymienione powyżej.

Informacje o Pośredniku Związanym: KQ Markets Europe Ltd z numerem rejestracyjnym HE427857.
Adres: Athalassas 62, Mezzanine, Strovolos, Nikozja Cypr.
Świadczone usługi: Przyjmowanie i przekazywanie zleceń.
Data rozpoczęcia działalności: 06/12/2022
Strona internetowa: KQ Markets - CFD Trading | KQ Markets

Możemy wypłacać wynagrodzenia, takie jak prowizje lub opłaty, afiliantom lub osobom trzecim, które polecają nam klientów. Takie płatności są dokonywane w formie stałych kwot i są zgodne z obowiązującymi przepisami.

StoneX Europe Ltd może udostępniać na tej stronie materiały stron trzecich, które mogą zawierać informacje, w tym między innymi warunki na rynkach finansowych. Materiały te służą wyłącznie celom informacyjnym i nie zawierają ani nie powinny być interpretowane jako zawierające porady inwestycyjne i/lub rekomendacje inwestycyjne i/lub badania inwestycyjne i/lub oferty lub zachęty do zawierania jakichkolwiek transakcji na instrumentach finansowych; każda decyzja o zawarciu konkretnej transakcji jest podejmowana przez klienta po dokonaniu przez niego oceny swojej sytuacji. StoneX Europe Ltd nie składa żadnych oświadczeń ani gwarancji i nie ponosi żadnej odpowiedzialności za dokładność lub kompletność dostarczonych informacji, ani za jakiekolwiek straty wynikające z jakiejkolwiek inwestycji opartej na rekomendacji, prognozie lub innych dostarczonych informacjach. W przypadku jakichkolwiek wątpliwości należy zawsze zasięgnąć niezależnej porady dotyczącej możliwości spekulacji na powiązanych rynkach i zdolności do podjęcia związanego z tym ryzyka. Nie jesteśmy zobowiązani do aktualizowania takich materiałów. Wszelkie wyrażone opinie mogą być osobiste dla autora i mogą nie odzwierciedlać opinii StoneX Europe Ltd.