Definición de asesores de trading de commodities

Un asesor de trading de commodities (CTA) es un tipo de asesor financiero que solo proporciona asesoramiento sobre el trading de commodities: típicamente la compra y venta de contratos de futuros, opciones sobre commodities o swaps.

Los asesores de trading de commodities de Estados Unidos deben estar certificados. El registro requiere que los CTAs asesoren sobre todas las formas de inversiones en commodities. Para registrarse como CTA, el solicitante debe aprobar requisitos de competencia, como el examen Series 3 National Commodity Futures, aunque pruebas alternativas también pueden demostrar competencia.

Explicación financiera de CTA

Las inversiones en commodities pueden involucrar un apalancamiento significativo, requiriendo un alto nivel de experiencia. Las regulaciones llegaron desde la década de 1970 en adelante para ayudar a evitar el potencial de pérdidas sustanciales para empresas e individuos, incluyendo medidas para regular a los CTAs.

Un fondo CTA es un fondo de cobertura que utiliza contratos de futuros para alcanzar sus objetivos de inversión. Los fondos CTA típicamente usan varias estrategias de trading para cumplir sus metas de inversión, como sistemas automatizados y de seguimiento de tendencias.

Algunos gestores de fondos podrían aplicar estrategias discrecionales, como análisis fundamental, combinadas con métodos de trading sistemático.

Estos gestores de fondos ejecutan diferentes estrategias utilizando futuros, opciones sobre contratos de futuros y forwards de FX. Los fondos CTA originalmente se enfocaban en commodities, pero ahora han expandido su experiencia para invertir en todos los mercados de futuros: incluyendo commodities, acciones y divisas.