Aktien und Indizes meistern
Setzen Sie Ihr Wissen in die Praxis um
Wege Aktien zu handeln
Wie bei jedem Finanzmarkt gibt es auch beim Aktienhandel mehrere Möglichkeiten. In dieser Lektion werden wir uns auf zwei konzentrieren: Investieren und CFD-Handel.
Investieren in Aktien
Das Investieren in Aktien ist eine der bekanntesten Formen des Einzelhandels.
Wenn Sie investieren, kaufen Sie einen Anteil an einem Unternehmen, wie wir im Kurs Einführung in die Finanzmärkte beschrieben haben. Wenn der Wert des Unternehmens steigt, steigt auch der Wert Ihrer Investition.
An der Börse können nur zugelassene Personen Aktien direkt in den Auftragsbüchern kaufen und verkaufen, so dass die meisten Kleinanleger einen Börsenmakler einschalten. Börsenmakler verlangen eine Provision für den Kauf oder Verkauf von Aktien in Ihrem Namen.
Ein wesentlicher Vorteil einer Investition besteht darin, dass Sie Dividenden erhalten können, die es Ihnen ermöglichen, eine Rendite aus Ihren Aktien zu erzielen, ohne sie zu verkaufen.
Was ist eine Dividende?
Eine Dividende ist ein Teil des Gewinns eines Unternehmens, der an die Aktionäre ausgeschüttet wird. Viele Unternehmen belohnen ihre Anleger mit einer regelmäßigen Dividende, die in der Regel monatlich, vierteljährlich oder jährlich gezahlt wird. Einige zahlen auch einmalige Sonderdividenden, oft nach einer Periode mit besonders guten Ergebnissen.
In der Regel werden sie aus den Nettogewinnen gezahlt, aber es kommt auch vor, dass ein Unternehmen trotz eines Gewinnrückgangs eine Dividende zahlt, um die Nachfrage nach seinen Aktien aufrechtzuerhalten.
Wie viel Sie von einer Dividende erhalten, hängt davon ab, wie viele Aktien Sie besitzen. Wenn Sie z.B. 500 Aktien eines Unternehmens besitzen, das eine Dividende von 50 Cent pro Aktie zahlt, erhalten Sie 250€.
Sie können sogar ein Portfolio aufbauen, das nur auf Dividendenrenditen abzielt, indem Sie nach stabilen Blue Chips suchen, die kein großes Wachstum bieten, aber einen Teil ihrer Gewinne an die Anleger ausschütten. Dies ist eine so genannte Dividendenstrategie.
Bedenken Sie jedoch, dass Sie bei einer Dividendenstrategie immer noch einen Verlust machen, wenn der Wert Ihrer Aktien sinkt. Und Ihr Gesamtgewinn wird durch Gebühren beeinträchtigt.
Dividendentermine
Aktien folgen in der Regel einem festen Zeitplan, wenn sie Dividenden ausschütten, von der Ankündigung der Dividende am Ankündigungstag bis zur Auszahlung an die Anleger am Zahlungstag.
Der vielleicht wichtigste Tag, den man sich merken sollte, ist das Ex-Dividenden-Datum (Ex-Datum). Sie müssen vor dem Ex-Datum in ein Unternehmen investieren, um in den Genuss seiner Dividende zu kommen. Jeder, der danach Aktien kauft, geht leer aus.
Wir werden in der Lektion über Kapitalmaßnahmen ausführlicher auf Dividenden eingehen.
Aktien-CFDs
Aktien-CFDs unterscheiden sich ein wenig vom Kauf von Aktien bei einem Börsenbroker. Wie wir im Kurs Wie man handelt beschrieben haben, können Sie mit CFDs auf die Kursentwicklung eines Marktes spekulieren, ohne den Basiswert zu besitzen.
Wenn Sie eine Aktienposition mit einem CFD eröffnen, verpflichten Sie sich, die Kursdifferenz einer Aktie von diesem Moment an bis zur Schließung des Handels auszutauschen. Dies geschieht durch den Handel mit einer bestimmten Anzahl von Kontrakten.
Jeder Kontrakt, den Sie kaufen oder verkaufen, steht für eine einzelne Aktie des zugrunde liegenden Marktes. Mit dem Kauf von 500 Apple-Aktien-CFDs gehen Sie das gleiche Risiko ein wie mit dem Kauf von 500 Apple-Aktien; der Verkauf von 1000 Tesco-Aktien-CFDs entspricht dem Verkauf von 1000 Tesco-Aktien.
Wie bei einer Investition zahlen Sie für die Ausführung Ihres Handels eine Provision.
Da Sie die Aktie nie besitzen, haben Sie mit einem CFD auch keinen Anspruch auf Dividenden. Sie können jedoch auf eine Hebelwirkung zurückgreifen, was die Kosten für die Eröffnung einer Position drastisch senken kann.
Beispiel CFDs vs. Investitionen
Sie möchten eine Long-Position auf 100 Walmart-Aktien eröffnen, wenn der Aktienkurs 130$ beträgt. Dazu können Sie zwischen Aktieninvestitionen und Aktien-CFDs wählen.
Wenn Sie 100 Aktien zu 130$ kaufen, erhalten Sie eine Gesamtpositionsgröße von 13.000$. Bei einer Investition müssten Sie die vollen 13.000$ im Voraus bezahlen.
Bei einem Aktien-CFD mit Leverage hingegen müssen Sie möglicherweise nur 20% des vollen Werts Ihrer Position im Voraus bezahlen. In diesem Fall bedeutet das, dass Sie 2600$ als Einschuss hinterlegen müssen.
Ihr Gewinn oder Verlust würde in jedem Fall auf dem vollen Umfang Ihres Handels beruhen. Wenn die Walmart-Aktien auf 140$ steigen, würden Sie 1000$ verdienen. Fallen sie auf 120$, würden Sie 1000$ verlieren.
Da Sie jedoch nur 2600$ für die CFD-Position bezahlt haben, wird Ihr Gewinn oder Verlust vergrößert.
